A taxa de retorno é uma métrica que analisa a lucratividade dos investimentos. Através dessa taxa é possível calcular e interpretar o valor inicial do investimento, o valor final do investimento e o percentual do retorno obtido.
É importante que todos os investidores façam o cálculo dessa taxa. Isso porque a taxa indica a lucratividade, assim como a eficiência, de uma aplicação financeira. Então, vamos descobrir tudo sobre essa taxa?
O que é a taxa de retorno?
A taxa de retorno indica o retorno sobre o investimento em “forma” de porcentagem. Portanto, essa medida indica a lucratividade de determinado investimento.
Além disso, essa taxa “informa” se o investidor obteve lucratividade ou perdeu dinheiro com a realização da aplicação. Dessa forma, ele consegue identificar se a realização de determinado investimento valeu a pena.
Vale ressaltar que existem vários tipos de taxa de retorno, como as que estão descrita na lista a seguir:
- Taxa nominal: para o cálculo dessa taxa, não se considera a inflação, havendo somente o dado do retorno bruto obtido através do investimento;
- Taxa real: se considera a inflação para o cálculo do retorno, possibilitando que o investidor saiba os ganhos obtidos com o desconto da inflação, ou seja, de forma líquida;
- Taxa anualizada: o cálculo da taxa considera uma base anual. Ela é utilizada para realizar comparações com outros investimentos, sendo útil para a sua tomada de decisões;
- Taxa interna de retorno: o seu cálculo tem a finalidade de avaliar a viabilidade de um projeto, considerando o Valor Presente Líquido (VPL) do fluxo de caixa igual a zero.
Com essa taxa “em mãos”, o investidor consegue analisar o desempenho dos seus investimentos, verificando se vale a pena dar continuidade ou não a tal aplicação financeira.
Se o investimento tiver gerado lucratividade, o investidor tem acesso a informações importantes, como o percentual de rendimento da aplicação, considerando o valor investido inicialmente.
Com isso, o investidor também acessa outras informações desse tipo de investimento, como o índice de risco e retorno. Ele também consegue tomar decisões mais acertadas quanto aos seus investimentos.
Como fazer o cálculo dessa taxa?
Existem vários cálculos para encontrar a taxa de retorno, certo? O principal cálculo básico utilizado é o seguinte:
Taxa de retorno = (valor final – valor inicial/ valor inicial) x 100
Para ser mais específico, cada parte da fórmula possui o conceito que consta a seguir:
- Valor inicial: valor inicial do investimento, ou seja, o valor da aplicação realizada;
- Valor final: o valor final do investimento depois de um prazo específico.
No valor final, se considera todas as perdas descontadas ao longo do investimento, assim como todos os ganhos, como juros e dividendos.
Vale ressaltar que alguns investidores também utilizam outras fórmulas para encontrar tal dado. Para o cálculo da taxa real, por exemplo, se considera a taxa de inflação na fórmula.
E aí, gostou de conhecer essa taxa que calcula o rendimento dos investimentos? É super importante ter conhecimento dessa taxa. Isso porque ela indica se houve lucros ou perdas com a realização de determinado investimento.